Ray Dalio, uno de los grandes inversionistas de todos los tiempos, nació en una familia neoyorquina. Sin embargo, curiosamente, esta nada tenía que ver con el mundo del manejo del dinero.
De hecho, su padre era un intérprete de jazz y su madre, una ama de casa. Sin embargo, el interés de Dalio por las inversiones surgió cuando solo tenía 12 años. Entonces, compró unas acciones de Northeast Airlines.
Rápidamente, su inversión inicial se triplicó. Un aliciente más que suficiente para que él decidiera estudiar finanzas y cursar un MBA en la Universidad de Harvard. Tras graduarse en 1973, empezó a trabajar en varias firmas de inversiones.
Más adelante, fundó la suya propia, Bridgewater Associates, en su propio apartamento. Hace algunos años, esta firma fue catalogada como el mayor fondo de cobertura del mundo por su destacado desempeño.
Dalio, adicionalmente, es reconocido por sus estudios profundos sobre la economía estadounidense. Y por tener el poder, incluso, de sacudir las Bolsas de Valores con un simple comentario sobre lo que depara el futuro. Por eso es el personaje de hoy.
¿Cómo Funciona La Máquina De La Economía Por Ray Dalio?
Para Ray Dalio, la economía funciona como una máquina – Hyenuk Chu | Foto: Pixabay
Pero ¿qué dice o cómo explica Ray Dalio el funcionamiento de la economía? Para él es una simple máquina. Es decir, que cuenta con componentes que permiten repetir una serie de acciones o transacciones constantemente.
Estas transacciones son impulsadas por los hombres. Así se crean las tres principales fuerzas que mueven la economía. Estas son incremento de productividad, deudas a corto plazo y deudas a largo plazo.
“Cada vez que compramos algo, hacemos una transacción. Es decir que un comprador canjea dinero o crédito con un vendedor por mercancías, servicios o activos financieros”, explica el inversionista. En ese mercado, el mayor comprador y vendedor es el gobierno.
Y el crédito es la parte más importante de la economía, por su tamaño y volatilidad. Es decir, por el alto número de personas o entidades que piden prestado dinero y que lo prestan a cambio de un interés. Interés que es, básicamente, su ganancia.
Cuando las tasas de interés son altas, se toman menos préstamos porque son caros. Cuando son bajas, se toman más prestamos porque son baratos. Así, el crédito se convierte en un activo para el prestamista y en un pasivo para quien lo solicita.
¿El Crédito Impulsa La Economía?
De acuerdo con Dalio, cuando quien presta el dinero lo recibe de vuelta, aumenta su gasto. Y esto le da un gran impulso a la economía. Esto pasa porque el gasto que hace una persona se convierte en el ingreso de la otra.
Pero eso no es todo. En la medida en que los ingresos de una persona aumentan, se les presta más dinero. Y como esa persona puede pagar lo que le prestaron, puede obtener más crédito. Esto es lo que conduce al crecimiento económico y explica sus ciclos.
Cuando alguien tiene capacidad de deuda, consume más de lo que genera. Esto pasa en ciclos cortos. En cambio, cuando tiene menos capacidad de deuda, consume menos de lo que genera. Y esto ocurre en periodos de tiempo más largos.
Por eso, el inversionista afirma que “con los créditos de hoy tomamos prestado de nuestro propio futuro”. En algún momento, tendremos que gastar menos para devolver lo que nos prestaron. Esto no es negativo.
El crédito es negativo cuando financia un consumo que no puede reembolsarse, dice Dalio. Pero bueno cuando permite hacer compras que, a su vez, aumentan la productividad. Como cuando una empresa compra un tractor que le permite generar más ingresos.
Cuando hay crédito hay expansión, cuando no, hay recesión. Así es, en términos muy sencillos, como Ray Dalio explica el funcionamiento de la economía. Ahora, veamos lo que piensa de las inversiones.
Métodos De Ray Dalio Para Ganar En La Bolsa De Valores
Según Ray Dalio, al invertir es mejor diversificar – Hyenuk Chu | Foto: Pixabay
Ray Dalio es considerado como uno de los abanderados de la diversificación a la hora de invertir. Es más, para él la diversificación es el Santo Grial de las inversiones. Así lo explica en su libro “Principles”.
Su teoría se resume así. Si una persona invierte su dinero en diversos activos que no están relacionados, pasa algo. Esto es que puede reducir los riesgos asociados a esas inversiones sin que, necesariamente, se reduzca el retorno que espera obtener con ellas.
Otra de sus estrategias se denomina “All weather”. En español, eso se traduciría como “estrategia de inversión para todos los climas”. De acuerdo con esta, al invertir se deben tener presentes los ciclos de la economía.
Estos son crecimiento, recesión, inflación y deflación. Entonces, las inversiones deben enfocarse en cada una de estas etapas. O, mejor dicho, en invertir en activos que respondan positivamente en cada uno de esos momentos.
De esta forma, también se aprovechan las oportunidades. Y se reducen los riesgos asociados a cada activo en uno de esos cuatro momentos determinados. Pero ¿es así como invierte Ray Dalio en la actualidad?
Las Inversiones De Ray Dalio Hoy
En ese sentido, Bridgewater Associates, la firma de Ray Dalio, invierte en un portafolio diversificado. De este hacen parte, principalmente, empresas como Walmart (WMT), Procter&Gamble (PG), The Coca-Cola Company (KO), Pepsico (PEP) y Johnson&Johnson (JNJ).
También lo componen McDonald´s (MCD), Costco (COST), Starbucks (SBUX) y Estee Lauder Companies Inc. (EL). En total, la firma maneja cerca de US$140.000 millones en activos. En los últimos tres años ha registrado retornos del 6.45%.
Sin embargo, esas no son las únicas “apuestas” de Ray Dalio. Recientemente, este inversionista se ha referido al Bitcoin. Ha dicho que hoy, incluso, prefiere a esta criptomoneda por encima de los bonos.
De acuerdo con él, las políticas de la FED (Reserva Federal) han hecho que el dólar cada vez pierda más valor. Esto, dice, en parte alimenta los temores de una alta inflación que golpearía a Estados Unidos en el futuro próximo.
En parte por eso, Dalio también se ha expresado con respecto al yuan, la moneda china. Ha afirmado que esta, más temprano que tarde, se convertirá en una de las principales monedas de reserva.
Es decir que, según él, podría competir a la par del dólar. Sería una de las preferidas por un gran número de países para tener en esa denominación sus reservas internacionales. Es decir, el dinero que poseen en monedas diferentes a las propias.
Frase de Ray Dalio – Hyenuk Chu
Las Frases De Ray Dalio
Para finalizar, te dejo con algunas de las más recordadas frases de Ray Dalio sobre mentalidad e inversiones:
- “Si no estás fallando, no estás superando tus límites. Y si no estás superando tus límites, no estás maximizando tu potencial”.
- “Aprendí que, si trabajas duro y creativamente, puedes tener casi todo lo que quieras, pero no todo lo que quieras. La madurez es la capacidad de rechazar buenas alternativas para buscar otras aún mejores”.
- “Las personas inteligentes son las que hacen las preguntas más reflexivas, en lugar de pensar que tienen todas las respuestas”.
- “El único propósito del dinero es conseguirte lo que deseas, así que piensa bien en lo que valoras y ponlo por encima del dinero. ¿Por cuánto venderías una buena relación? No hay suficiente dinero en el mundo que justifique arriesgar una relación valiosa”.
- “Bitcoin es un invento increíble. Haber inventado un nuevo tipo de dinero a través de un sistema programado en una computadora que ha funcionado durante unos 10 años y que está ganando rápidamente popularidad como tipo de dinero y como reserva de riqueza es un logro asombroso”.
Ahora, comparte tu opinión:
- ¿Con cuál de las frases de Ray Dalio te identificas y por qué?
- ¿Qué opinas de su estrategia de inversión?
- ¿Y de lo que dice acerca del crédito?
Si te ha gustado el post, te agradezco que me ayudes a compartirlo en tus redes sociales. 😉🙏
Me identifico con las cuatro primeras frases, realmente sucede así, desde mi punto de vista. Creo que diversificar en las inversiones está bien, para asegurar mejor las ganancias, y sobre el crédito también pienso que funciona de igual manera. Gracias a ti Hyen Uk por compartir!!
Gracias Mónica por ser parte de nuestra comunidad 😉
Admirable el nivel de reflexión y su filosofía de adaptabilidad en las inversiones. Muy buena publicación Hyenuk, gracias.
1. Falla, supera límites y maximiza tu potencial uff
2. Buena estrategia invertir en empresas sólidas que conforman su portafolio diversificado para todo tiempo y no solo estacionales
3. El crédito debe ser utilizado para que produzca progreso
Muy buenas enseñanzas Charles, gracias por compartir, saludos 😉
Saludos Rafael, nos alegra que te gusten nuestras publicaciones, recuerda compartir. 😉
Excelente aporte, gracias por compartir.
saludos Arturo 😉
A veces una frase no significa nada en un momento determinado, pero hay otro momento en el que su significado te mueve todo por dentro. Para mi, hoy es el día para esta frase:
“Si no estás fallando, no estás superando tus límites. Y si no estás superando tus límites, no estás maximizando tu potencial”.
Excelente frase Edisson, gracias por compartirla, un saludo 😉
Que gran articulo master y Equipo HT, la frase con la cual me identifico si no estas fallando no estas superando tus limites, no estas maximizando tu potencial, porque básicamente hay que aprender de los errores para no volverlos a cometer en el futuro y cada día ir mejorando un poquito, y me parece muy interesante que para cada ciclo de la economía, tenga diseñado un plan de inversión, saludos master y equipo HT.
Esa es muy buena frase William, gracias por siempre estar presente, saludos
Me identifico con la 1era y 2da frase además del Bitcoin… en un momento de mi vida tuve 2 oportunidades de trabajo para escoger uno una empresa transnacional reconocida y el otro una nacional del mismo ramo que escogí y por el cual me criticaron por no escoger la grande yo con mis planes en mente si decir a nadie sabía porque escogía la pequeña y nacional empresa ganaría casi igual y en menos horas de trabajo lo cual me parecía súper para mi plan de montar mi propio negocio utilizando las horas que me sobraban por escoger el la empresa nacional y así fue el plan y estrategia funcionó después de un tiempo y sacrificio abrí mi negocio y poco a poco de empleado pase a ser el dueño de in pequeño negocio que al principio tuvo fallas y se fueron superando los límites con esfuerzo y disciplina… con el bitcoin opinó igual al sr Ray que además que bitcoin me llevo a conocer y investigar otros tipos de inversiones que escuchaba sobre la bolsa y eso me parecía imposible sin conocer empece a buscar en internet especialmente en YouTube un día vi un video del maestro Hyenuk y me pareció sorprendente como hablaba de las acciones y bolsa y gráficos comencé a seguir al CDI y hoy doy Gracias infinitas por cómo empezó a cambiar mi vida y la de mi familia de manera positiva 🙏. Me gusta la estrategia del sr Ray y su empresa ha tenido éxito me gusta que parte de su portafolio tiene muchas empresas en el sector de consumo masivo lo cual es bueno ya sea en crisis o en abundancia las personas por supervivencia no dejan de comer o beber me parece muy interesante. Sobre el crédito me parece muy acertado el crédito mueve la economía e impulsa todos los sectores la personas siempre tienen necesidades y el dinero extra que se las pueda cubrir con Créditos o Financiamientos que benefician la economía. Gracias Maestro mentor Hyneuk y club por tan excelente post.
Gracias Rafael, es una gran experiencia la que viviste, muchas gracias por compartir, te enviamos un saludo 🙂
Excelente articulo master Hyenuk, me identifico con su portafolio por que soy mas conservador y la frase que me impacto donde habla de si no estas fallando no estas alcanzando sus verdaderos limites
Hola Edgar, es un gusto poder saludarte el día de hoy.
Es muy gratificante saber que te gusta nuestro blog, te invitamos a compartir nuestro contenido para que pueda llegar a muchas mas personas y recuerda comentar que nos sigan en nuestros canales de YouTube @hyenukchu y @elclubdeinversionistas en donde a diario compartimos información para que puedas expandir tu cultura financiera. 😉
El crédito no es malo si lo sabes usar para generar más dinero….. Muchas gracias por el blog se. Aprender mucho… Saludos
Hola Diego, gracias por escribirnos y es un placer saludarle el día de hoy.
La práctica es la mejor forma de demostrar que el aprendizaje es el correcto, te invitamos a hacerlo, gracias por compartir nuestra información 😉
Trabajar duro y creativamente, me identifico con esta, puesto es lo que hago diariamente haciendo cosas diferentes que empece a trabajar en estas desde hace ya casi un año y he logrado avanzar. Su estrategia de inversion es respetable de acuerdo a su experiencia, considero que la parte del crédito es la realidad siempre que como el lo dice se tome para generar productividad.
Gracias a todo el equipo por compartir tanta información de Valor.
Gracias por compartir tu frase favorita, te enviamos un saludo Juan. 😉
Muchas gracias por tan excelentes aportes.
Gracias César por expandir tu cultura financiera leyendo nuestro blog, te enviamos un gran saludo 😉
Me identifico con cada una de sus frases. En cuanto al Bitcoin, existen tantas opiniones de expertos y de personas comunes que uno debe hacerse su propia visión de dicha Criptomoneda. En mi caso particular pienso que tiene un futuro prometedor pero primero deberá saltar la barrera de las monedas convencionales, de los bancos y de propiciar un control contra la legitimación de capitales.
Gracias por compartir estos artículos tan interesantes.
Gracias Juan por expandir tu cultura financiera. 😉
vivi la situacion de que el dinero no compra una buena relacion y tuve que valorar lo que tenia y decidir por una bonita relacion que hoy en dia dio un buen fruto,,, un hermoso bebe y un gran valor como la lealtad y el amor. y me encanta la primera hay que fallar para fortalecerse… excelente material.. bendiciones
Gracias Anais por compartir tu experiencia, te enviamos un gran saludo 😉
upppss… necesito estudiar más. Conceptos en los que se entienden las palabras pero no lo que significan en realidad. También leyendo a Tony Robbins y voy en la parte de Ray Dalio. Complementando para lograr esclarecer la información. Aquí es donde entra lo de la paciencia, pues parecería que nunca se lograría la meta de operar en NYSE. Infinitas gracias, por su infinita paciencia con nosotros los aprendices.
Hola Cristina es un gusto saludarte hoy
Recuerda que eventualmente es bueno hacer una dieta de información para poner en practica lo aprendido, te enviamos un gran saludo 😉
Muy buen contendió la frase con la que mejor me identifico es Si no estás fallando, no estás superando tus límites. Y si no estás superando tus límites, no estás maximizando tu potencial”.
cuando habla sobre el crédito es algo así como deuda buena y deuda mala deuda buena cuando compras un activo que mejore mis ingresos y deuda mala cuando compro con ese dinero un gasto que saca dinero de mi bolsillo.
Muy agradecido muchas gracias por estar ahí saludos desde bogota usme puerta la llno
Saludos Virgilio, gracias por leer y compartir nuestro contenido 😉
ahora entiendo mas porque hyenuk , se enfoca en las rotaciones y que sectores se estan moviendo
Así es Wilhelm, Saludos 🙂